FOREX начинающим (часть 2)
В прошлом посте я показал, каким образом получается прибыль при совершении сделки на рынке Forex. Однако несколько моментов остались нераскрытыми.
Сколько же денежных средств было задействовано под эту сделку? Вначале дадим несколько определений.
Необходимая маржа (Margin или Necessary Margin) – это свободные денежные средства на торговом счете, которые необходимо иметь, чтобы открыть позицию указанного объема. Например, при кредитном плече 1:100 необходимая маржа будет составлять 1% от размера сделки, при плече 1:50 – 2%, при плече 1:25 – 4% и т.д.
Свободная маржа (Free Margin) – это денежные средства на торговом счете, необремененные в качестве залога под открытые позиции (в виде необходимой маржи). Рассчитывается по формуле: Equity – Margin.
Equity – текущее состояние счета. Определяется по формуле: Balance + Floating Profit - Floating Loss, где:
Плавающая прибыль (Floating Profit) и плавающий убыток (Floating Loss) – незафиксированные прибыль и убыток по открытым позициям, рассчитанные исходя из текущих котировок.
Баланс (Balance) - совокупный финансовый результат всех полных законченных транзакций (закрытых сделок) и неторговых операций (операций внесения депозита/снятия средств с депозита) по торговому счету.
Полная законченная транзакция - состоит из двух противоположных торговых операций с одинаковым объемом (открытие позиции и закрытие позиции): покупки с последующей продажей или продажи с последующей покупкой.
Вернемся к нашему примеру. Поскольку дилинговый центр предоставил Вам кредитное плечо 1:100, это означает, что для совершения сделки Вам необходимо было иметь сумму, в сто раз меньшую. Объем сделки был 10,000 EUR (т.е. 0.1 лота – см. Табл. 2 предыдущего поста), поэтому необходимая маржа для совершения такой операции составляет 100 EUR или 125.84 USD (по текущему курсу EUR/USD в 1.2584). Ваша прибыль составила 175.11 USD или 35% от величины депозита.
За какой период времени могло произойти движение по EUR/GBP в 100 пипсов? История торгов показывает, что на это может потребоваться от нескольких десятков минут до нескольких дней. Таким образом, вложив 500 долларов США, Вы в течение нескольких часов заработали 175.11 долларов. Неплохая доходность! Однако с такой же скоростью Вы можете и проиграть. Именно использование таких больших кредитных плеч (1:100) вкупе с сильной изменчивостью котировок валют, и делает рынок FOREX таким высокодоходным, но и высоко рискованным. Для снижения рисков существует целая система правил контроля над капиталом. При условии соблюдения этих правил риски снижаются практически до нуля, а доходность вложений будет составлять уже не десятки процентов в день, но все же будет значительно превышать проценты по банковским вкладам. Вопросы по разработке собственной системы управления рисками (Money Management) будут рассмотрены далее, в блоке постов «Money management - система управления рисками». Внимательно прочитайте и изучите эти посты, в противном случае прибыльность Вашей торговли на рынке FOREX будет носить случайный характер и будет сильно зависеть от множества факторов, но не от Вас.
Вернемся к нашему примеру. В момент заключения первой сделки у Вас плавающие прибыль и убыток были равны нулю. Следовательно, в тот момент Balance = Equity = Free Margin, а необходимая маржа была равна 0. Сразу же после совершения сделки, когда еще текущая котировка 0.6896/0.6900 не изменилась, у Вас сразу же образовались плавающие убытки в виде потери на спрэде (если бы Вы тут же закрыли позицию по цене Bid 0.6896, то Вы бы потеряли 4 пипса спрэда, в нашем примере – 4 GBP) в размере 7.30 USD (см. табл. 3).
| Balance | ||
| Margin | ||
| Floating Profit/Loss | ||
| Equity = Balance + Floating Profit - Floating Loss | ||
| Free Margin = Equity - Margin | ||
| Margin Level = (Equity/Margin)*100% |
Маrgin Level - выраженное в процентах отношение Equity к необходимой марже. Определяется по формуле: (Equity/Margin)*100%.
Предположим, что через некоторое время после открытия позиции курс достиг 0.6940/0.6944 и впоследствии вырос до 0.6996/0.7000, и Вы решили закрыть позицию. Состояние торгового счета будет описываться табл. 4.
| Balance | ||
| Margin | ||
| Floating Profit/Loss | ||
| Equity = Balance + Floating Profit - Floating Loss | ||
| Free Margin = Equity - Margin | ||
| Margin Level = (Equity/Margin)*100% |
В следующем посте я рассмотрю неблагоприятный вариант развития событий, когда курс, вопреки ожиданиям, стал падать, и сделка превратилась в убыточную.
Продолжение:
Предыдущий материал:
